10 Juni- 2024

Krypto

God morgen!

Bitcoin-pris i dag: holder seg på 69 000 dollar ettersom rentefrykten øker før Fed, CPI

Bitcoin-prisen stabiliserte seg mandag etter et kraftig fall i helgen så kryptovalutaen trakk seg tilbake fra de siste høydepunktene, med fokus på flere nøkkelsignaler på amerikanske renter.

Verdens største kryptovaluta hadde presset så høyt som $72 000 forrige uke, og kom innenfor spytteavstand fra rekordhøye i mars. Men den så en stor dose profitttaking og svakhet fra fredag ​​etter at dollaren steg tilbake.

Bitcoin steg 0,3 % de siste 24 timene til $69 534,4 innen 02:04 ET (06:04 GMT).

Bitcoin-prisen stabiliserer seg med Fed-møte, CPI i fokus
Bitcoins nedgang i helgen kom i hælene på en hetere enn forventet lønnsavlesning utenom gårdsbruk, som fikk tradere til å revurdere nylige veddemål om at Federal Reserve vil begynne å kutte renten i september.

Denne forestillingen økte dollaren, som igjen tynget bredere kryptopriser.

Lønnsavlesningen satte også et kommende Fed-møte i fokus, med sentralbanken som er allment forventet å holde rentene stabile ved avslutningen av et to-dagers møte på onsdag.

Men Feds utsikter til rentene vil bli fulgt nøye.

Før Fed-rentebeslutningen kommer inflasjonsdata for konsumprisindeksen også på onsdag. Avlesningen forventes å vise at inflasjonen forblir godt over Feds 2% årlige mål, noe som gir sentralbanken liten tillit til å begynne å kutte rentene.

Høye-for-lenger-renter lover dårlig for Bitcoin og bredere kryptovalutaer, gitt at sektoren vanligvis drar nytte av økt likviditet og løse utlånsbetingelser.

Bredere kryptomarkeder hadde også store tap fra helgen, da frykten for høye rater tynget sektoren. De ble også rammet av profitttaking etter noen oppganger gjennom mai.

Verdens nr.2 token Ether stabiliserte seg på $3 680,01 på mandag, etter å ha tapt nesten 4 % på fredag.

XRP, SOL og ADA steg mellom 0,3 % og 1,4 %, mens blant meme-mynter falt SHIB og DOGE henholdsvis 0,1 % og 0,8 %.

Asia

Asiatiske aksjer: Japan stiger etter litt bedre BNP, andre rammet av Fed-frykt

Asiatiske aksjer var en blandet pose på mandag, med japanske markeder som steg på en litt positiv revisjon i bruttonasjonalproduktdata, mens andre asiatiske markeder sank på grunn av gjenopptatte bekymringer over amerikanske renter.

Ferier i Kina, Hong Kong og Australia holdt også handelsvolumene svake.

Regionale markeder tok en svak innledning fra Wall Street, som falt fredag ​​etter en utblåsningsrapport for ikke-farm-lønnslister. Amerikanske futures stabiliserte seg i asiatisk handel.

Risikostemningen ble også noe rammet av EU-valget, som viste et bredere skift mot høyre- og høyrepartier. Frankrikes president Emmanuel Macron ba om et snarlig lovvalg senere i juni etter at partiet hans ble slått av Marine Le Pens høyreekstreme parti i EU-avstemningen.

Japanske aksjer stiger etter hvert som BNP forbedres
Japans Nikkei 225-indeks steg 0,7 %, det samme gjorde den bredere TOPIX-indeksen.

BNP-data for første kvartal ble revidert for å vise en noe mindre nedgang enn først anslått, spesielt ettersom investeringsinvesteringene i kvartalet krympet mindre enn forventet.

Mens revisjonen indikerte at den japanske økonomien ikke var i så alvorlige vanskeligheter som først antatt, viste BNP-dataene fortsatt at økonomien krympet i første kvartal, midt i press fra svakt forbruk.

Avlesningen kommer bare dager før et Bank of Japan-møte senere denne uken, hvor sentralbanken forventes å stramme inn politikken ved å redusere tempoet i kjøp av eiendeler. Men de svake BNP-dataene reiste også spørsmål om hvor mye takhøyde BOJ har for å stramme politikken ytterligere.

Asiatiske aksjer synker med Fed, KPI-data på trykk
Bredere asiatiske markeder trakk seg tilbake, med Sør-Koreas KOSPI tapte 0,7%, mens filippinske aksjer tapte omtrent 1%.

På den annen side pekte futures for Indias Nifty 50-indeks til en positiv åpning, med indeksen satt til å nå flere rekordhøyder etter at resultatene fra valget i 2024 utløste en stor dose volatilitet forrige uke.

Investorer var stort sett risikovillige i forkant av et Federal Reserve-møte senere denne uken, hvor sentralbanken forventes å holde rentene statiske og gi flere pekepinner på politikken.

Markedene hadde skarpt parret forventningene om et rentekutt fra Fed i september etter en utblåsningsrapport for ikke-farmlønninger på fredag.

Inflasjonsdata for amerikanske konsumprisindekser kommer også denne uken, og kommer før Fed-rentebeslutningen onsdag.

Australia

Global Markets Report – 7. juni

7. juni 2024
   AustraliaAsiaEuropa Nord-Amerika
   Australske aksjer er satt til å åpne høyere, etter en blandet økt på Wall Street.

ASX-futures var opp 0,2 % eller 18 poeng fra klokken 08.00 på fredag, noe som tyder på en høyere åpning.

Amerikanske aksjer endte smalt blandet, med S&P 500 og Nasdaq Composite som gikk ned fra rekordstenger, mens investorer venter på lønnsrapporten i mai.

DJIA fikk 78 poeng, eller 0,2 %, til 38 886, mens S&P 500 falt 1 poeng til 5 352 og Nasdaq falt 0,1 % til 17 173.

I råvaremarkedene økte Brent-råoljen med 2,0 % til 80,01 USD per fat, mens gullet steg 0,9 % til 2 376,06 USD.

I lokale obligasjonsmarkeder var avkastningen på australske 2-årige statsobligasjoner ned på 3,98 %, mens 10-årsrenten også var nede på 4,22 %. Amerikanske statsobligasjoner var blandet, med 2-års-renten uendret på 4,72 % og 10-års-renten opp til 4,29 %.

Den australske dollaren var uendret på 66,64 amerikanske cent, opp fra forrige slutt på 66,45. Wall Street Journal Dollar Index, som sporer amerikanske dollar mot 16 andre valutaer, var nede på 99,06.

USA Recap av markedet

.S. Aksjeindeksfutures beveget seg lite i kveldsavtaler på søndag med investorer som holdt seg til sidelinjen før et Federal Reserve-møte denne uken, samt viktige inflasjonsdata.

Futures stabiliserte seg etter at Wall Street noterte noen tap på fredag, da en rapport om ikke-farmlønninger så markedene revurdere forventningene om at sentralbanken vil kutte renten innen september.

S&P 500 Futures stabiliserte seg på 4 355,75 poeng, mens Nasdaq 100 Futures steg litt til 19 040,0 poeng innen 19:04 ET (23:04 GMT). Dow Jones Futures stabiliserte seg på 38 867,0 poeng.

Fed rate beslutning, KPI data tilnærming
Alle øyne var rettet mot konklusjonen av et Fed-møte onsdag, hvor sentralbanken sannsynligvis vil holde renten uendret.

Men eventuelle signaler om når den planlegger å begynne å kutte renten vil bli fulgt nøye, gitt at økonomien fortsatt er relativt sterk.

Lønnsdata utenfor landbruket på fredag ​​viste at arbeidsmarkedet – en av hensynene til Fed i å redusere rentene – forble sterkt. Markedene trappet kraftig ned veddemål på et rentekutt i september etter avlesningen, noe som utløste noen tap på Wall Street.

Men før Fed-møtet kommer inflasjonsdata for konsumprisindeksen også på onsdag, og forventes å vise at inflasjonen holder seg komfortabelt over sentralbankens målområde.

Inflasjon har vært Feds største vurdering for å endre rentene, med banken som stort sett presenterer høye utsikter for rentene i møte med klissete inflasjon.

Wall Street forblir nær rekordhøye Men selv med fredagens tap, holdt Wall Street-indeksene seg nær rekordhøye i forrige uke, drevet av oppgang i tungvektsteknologiaksjer, hovedsakelig markedskjære NVIDIA Corporation (NASDAQ:NVDA).

S&P 500 falt 0,1 % til 5 346,99 poeng. NASDAQ Composite falt 0,3 % til 17 129,90 poeng, mens Dow Jones Industrial Average endte ned 0,2 % til 38 798,99 poeng.

Høye verdivurderinger økte likevel muligheten for profitttaking i aksjer, spesielt ettersom risikoviljen minket før Fed.

Økt politisk usikkerhet i Europa, etter å ha stemt på tvers av EU, viste et tydelig skifte mot høyre- og høyreekstreme partier, kan også potensielt svekke stemningen.

Oljeprisen

Nigeria vil bruke nesten 4 milliarder dollar på drivstoffsubsidier i år

Nigeria anslås å tildele 5,4 billioner naira (3,7 milliarder dollar) i 2024—50 % mer enn året før—for å opprettholde stabile bensinpriser. I tillegg planlegger landet å låne ytterligere 6,6 billioner naira for å dekke budsjettunderskudd, ifølge et utkast til dokument som ble gjennomgått av Reuters på torsdag, og skinner et lys på landets urolige raffineriindustri.

«Accelerated Stabilization and Advancement Plan» (ASAP), utviklet av finansdepartementet i samarbeid med ledere i privat sektor og økonomer, tar sikte på å takle utfordringer fra nylige økonomiske reformer ment å stimulere vekst.
President Bola Tinubus beslutning i mai i fjor om å avskaffe et kostbart bensintilskudd, et grep som ble rost av investorer, førte til en tredobling av bensinprisene, høyere transportkostnader og økende inflasjon, noe som førte til offentlig misnøye. Til tross for press fra fagforeninger, er Tinubu fortsatt forpliktet til disse reformene. Siden juli i fjor har bensinprisene holdt seg faste, til tross for to valutadevalueringer. Nigeria fortsetter å være avhengig av importerte petroleumsprodukter på grunn av lav produksjon fra statseide raffinerier.

“Gitt dagens satser forventes drivstoffsubsidieutgiftene å nå 5,4 billioner naira innen utgangen av 2024, sammenlignet med 3,6 billioner naira i 2023 og 2,0 billioner naira i 2022,” uttalte finansdepartementet i utkastet til dokumentet.

Presidentassistent Bayo Onanuga bemerket at president Tinubu mottok utkastet tirsdag, og understreket at det er et forslag med forslag for å styrke den nigerianske økonomien.

Analytikere antyder at hvis presidenten godkjenner politikken, kan han gi ordre om å implementere anbefalingene. Disse anbefalingene omfatter kraft-, olje- og gass-, landbruks- og helsesektorene, med bestemmelser for næringsstøtte. Nigerias økonomi har vært treg, vokst rundt 3 % årlig, godt under 6 % vekstmålet som ble satt av Tinubu da han tiltrådte i fjor.
Utkastet til policydokument foreslår at regjeringen skal selge egenkapital i sine raffinerier innen mai 2026, øke særavgiften på drikkevarer og innføre avgifter på engangsplast og søte drikker for å generere inntekter. Videre har regjeringen som mål å øke oljeproduksjonen til rundt 2 millioner fat per dag innen desember, opp fra dagens 1,4 millioner, for å forbedre kontantstrømmen og tette inntektsgap.

Gull / Råvarer

Gullprisene er svake ettersom rentefrykten øker foran Fed, KPI-data
Gullprisene beveget seg i et flatt-til-lavt område i handelen i Asia på mandag, og ga store tap fra forrige uke da frykten for høye amerikanske renter økte før et Federal Reserve-møte og viktige inflasjonsdata som kommer denne uken.

Det gule metallet hadde falt fra nesten rekordhøye nivåer i forrige uke etter at lønnsdata for ikke-gårdsbruk på fredag ​​var mye høyere enn forventet, noe som fikk handelsmenn til å revurdere forventningene til et rentekutt i september.

Spotgull steg 0,1 % til 2 295,7 dollar per unse, mens gullfutures som utløper i august falt 0,6 % til 2 312,30 dollar per unse kl. 00:44 ET (04:44 GMT).

Gullhandlere på kant med Fed-møte, KPI-data på trykk
Markedene var helt fokusert på et kommende Fed-møte, med en rentebeslutning på onsdag.

Sentralbanken er allment forventet å holde rentene stabile. Men eventuelle signaler om fremtidig politikk vil bli fulgt nøye, spesielt etter nylige tegn på motstandskraft i amerikansk inflasjon og arbeidsmarkedet.

En rekke Fed-tjenestemenn hadde advart om at sentralbanken vil holde rentene høye lenger i møte med klissete inflasjon og arbeidsmarkedsstyrke. Sterke lønnsdata på fredag ​​fremmet denne oppfatningen.

Før onsdagens Fed-beslutning er viktige inflasjonsdata for konsumprisindeksen også tilgjengelige denne uken, og forventes å vise at inflasjonen holdt seg godt over Feds årlige mål på 2 % i mai.

Gull og andre metallpriser ble rammet av en kraftig nedgang i posisjoneringen for et rentekutt i september fredag. Denne trenden er satt til å fortsette i de kommende dagene.

Det gule metallet ble også truffet av rapporter om at People’s Bank of China – en nøkkelkjøper av bullion – hadde redusert sine kjøpsaktiviteter kraftig i mai.

Andre edle metaller steg mandag, og kom seg etter forrige ukes fall. Platinafutures steg 0,7% til $977,05 per unse, mens sølvfutures steg 0,9% til $29,690 per unse.

En oppgang i dollaren, på grunn av reduserte utsikter til rentekutt, tynget bredere metallpriser.

Kobbersykepleiere har store tap på grunn av ratefrykt, Kina usikkerhet
Blant industrielle metaller ga kobberprisene store tap fra forrige uke, truffet av en blanding av Fed-frykt og ettersom optimismen over toppimportøren Kina ble avkjølt.

Benchmark-kobberfutures på London Metal Exchange steg 0,2 % til 9 779,50 dollar per tonn, mens kobberfutures på én måned steg 0,6 % til 4,4735 dollar per pund.

Begge kontraktene ga en kraftig nedgang fra rekordhøye i mai, ettersom optimisme over sterk etterspørsel i stor grad ble oppveid av frykt for at høye rater vil hindre global økonomisk aktivitet og redusere etterspørselen etter kobber.

Blandede økonomiske signaler fra Kina bidro til bekymring over etterspørselen. Mens importdata viste at etterspørselen etter kobber i landet forble sterk, ga andre målinger et blandet bilde av økonomien.

Europesike markedet

Euroen faller i advarselsskilt for markedene etter at Macron ringer en snarlig stemme i Frankrike

Euroen skled mens aksje- og obligasjonsfutures falt på mandag, da Frankrikes president Emmanuel Macron kalte et sjokkvalg etter å ha blitt avbrutt i EU-avstemningen av ytre høyre.

Euroen falt 0,3 % i handelen tidlig om morgenen i Asia til et lavpunkt i én måned på $1,0764 og falt til et bunnfall på 84,60 pence i 21 måneder.

EuroSTOXX 50 aksjefutures falt 0,4 % og franske obligasjonsfutures gikk ned for å utvide et bratt fall fra slutten av forrige uke. Fokuset for investorer når bredere europeiske markeder åpner senere på mandag vil sannsynligvis være Italias 10-årige statsobligasjonsavkastningsgap over referanseindeksen for tysk papir – ofte et godt barometer for risikovilje i regionen.

Sentrums-, liberale og sosialistiske partier skulle beholde flertallet etter valget til Europaparlamentet, men euroskeptiske nasjonalister oppnådde de største gevinstene i søndagens avstemning, og reiste spørsmål om stormaktenes evne til å drive politikk i blokken.

Macron gjorde et risikabelt spill for å gjenopprette autoritet, og kalte ut et parlamentsvalg med første runde 30. juni.

Hvis det høyreekstreme partiet National Rally vinner flertall, vil Macron stå uten å si noe om innenrikssaker.

“Det er nok litt dårlige nyheter for markedene,” sa Berenbergs sjeføkonom Holger Schmieding.

“Det introduserer et uventet element av usikkerhet.”

Storbritannia avholder stortingsvalg 4. juli og viktige amerikanske valg finner sted i november, mens markedene i det siste har blitt skjøre ettersom forventningene til amerikanske rentekutt har dempet seg.

“Utsiktene for en høyreekstrem seier i Frankrikes hurtigvalg kan holde euroen under press på kort sikt,” sa Mansoor Mohi-Uddin, sjeføkonom i Bank Of Singapore, selv om amerikanske data og politikk vil være hoveddriveren.

OPPVEKKER?

Mens euro- og euroområdets eiendeler i stor grad har blitt dempet av redusert euroskepsis sammenlignet med valg på 2010-tallet og begynnelsen av 2020-tallet, kan resultatene og overraskelsesreaksjonen fra Frankrike være en vekker.

Europas brede STOXX 600-aksjeindeks, som har handlet nær rekordhøye nivåer, kan også være sårbar, og det samme kan forskjellen mellom tyske og italienske 10-årige obligasjonsrenter, som var rundt 133 basispunkter sent på fredag.

– Det er klart at hurtigvalget er en ny kilde til usikkerhet, som burde ha en negativ innvirkning på økonomien og markedstilliten, i det minste i Frankrike, sier Jan von Gerich, markedsanalytiker i Nordea.

Men han bemerket at EU-valgresultater ikke alltid oversettes til innenlandske valgresultater, på grunn av forskjellige valgsystemer og ettersom europeiske valg har en tendens til å tiltrekke seg en større proteststemme.

Peter Cardillo, sjefmarkedsøkonom ved Spartan Capital Securities i New York, sa at det ville ta en enorm økning til ytre høyre for at euroen skal svekke seg betydelig.

Den europeiske sentralbanken leverte i forrige uke sitt første rentekutt på fem år, og valutaen er ned nesten 2,5 % i forhold til dollaren i år, hovedsakelig drevet av de relative utsiktene for rentekutt i euroområdet og USA.

I Frankrike, hvor bekymringen for landets høye gjeldsnivå har vokst i år, kan også implikasjonene av fornyet politisk usikkerhet for økonomien stå i fokus.

Standard & Poor’s kuttet i forrige måned sin rating på Frankrikes statsgjeld, og leverte en smertefull irettesettelse av regjeringens håndtering av det anstrengte budsjettet dagene før EU-valget.

I dag ville jeg

Amerikanske aksjefutures var lite endret søndag kveld etter en vinnende uke, da handelsmenn så frem til Federal Reserves rentebeslutning og inflasjonsdata fra mai.

Dow Jones Industrial Average-futures falt med 13 poeng. S&P 500-futures og Nasdaq 100-futures var flate.

Wall Street kommer etter en positiv uke for de store gjennomsnittene, med S&P 500 som nådde en rekordhøy intradag på fredag. Den brede markedsindeksen steg 1,32 %. I mellomtiden registrerte 30-aksjens Dow en økning på 0,29 %, mens Nasdaq Composite steg 2,38 %.

Spesielt Nvidia
hadde en fremgang på 10 % forrige uke da entusiasme for den kunstige intelligensen presset brikkeprodusenten forbi markedsverdien på 3 billioner dollar for første gang.

Imidlertid kan Feds siste rentebeslutning og mais konsumprisindeks som er ventet onsdag, bevise nøkkeltester for markedene, spesielt etter at fredagens sterke jobbrapport fortsatte å antyde at sentralbanken kunne vente med å senke renten.

Investorer vil analysere Feds oppdaterte anslag om tidspunktet og hyppigheten av rentekutt. Markedene priser nå kun ett rentekutt i år, som kommer i november, ifølge CME FedWatch-verktøyet.

«Implikasjoner for FOMC-politikken er blandet etter vårt syn», skrev Macquaries David Doyle, som forventer i sin base case at rentekutt vil starte i 2025. «På den duesiden av hovedboken er at økningen i arbeidsledigheten har blitt mer meningsfull. … På den haukiske siden er det at firmaet NFP og tilhørende detaljer tyder på at veksten i etterspørselen etter arbeidskraft forblir solid.”

Andre steder, på mandag, vil investorer også holde øye med Apples Worldwide Developers Conference der iPhone-produsenten forventes å komme med sine siste programvarekunngjøringer.

Jeg skal ta inn KOA nå snart inn i porteføljen

Husk dette er våre tanker og meninger og ikke noen form for råd.

• MPCC Solgt
• Argeo = solgt 50% 4kr – Kjøpte tilbake 50% på 3,75
• NHY ville jeg holdt – Selger
• Gogl  -Solgt 50% 103kr solgt siste post på 140
• Tgs Solgt
• PGS Solgt
• EQNR: kjøpt og holdt
• Var: ville jeg kjøpt og holdt
• Yar: Holdt
• KOG: Solgt
• Kahoot: villle holdt meg unna
• Sas: Solgt
• Akso: holdt
• Nel: ville jeg KJØPT (long case)
• KOA: sett litt nærmere på denne nå
• 2020 Solgt: solgt
• Pareto Bank, -solgt
•  ABG Sundal Collier, -solgt
•  SpareBank 1 SR-Bank, -solgt
• Gjensidige- solgt
• Dnb -solgt
• storebrand-solgt
• LSG-solgt
• Mowi : solgt
• Salme-solgt
• Salm-solgt
• Auss -solgt

• Alt av fisk: Selger ut samtlige

Dette skjer i dag

Resultat pr. 1. kv.:

Etman International

Makro:

Norge: Inflasjon mai, kl. 08.00

Norge: Produsentpriser mai, kl. 08.00

Japan: Driftsbalanse april, kl. 01.50

Japan: BNP 1. kv. endelig, kl. 01.50

Finland: Industriproduksjon april, kl. 07.00

Danmark: Handelsbalanse april, kl. 08.00

Danmark: Driftsbalanse april, kl. 08.00

Danmark: Inflasjon mai, kl. 08.00

Sverige: BNP april, kl. 08.00

Sverige: Husholdningers forbruk april, kl. 08.00

Sverige: Industriproduksjon april, kl. 08.00

Sverige: Nye ordrer april, kl. 08.00

Sveits: Forbrukertillit mai, kl. 09.00

Italia: Industriproduksjon april, kl. 10.00

ØMU: Sentix investortillit juni, kl. 10.30

Annet:

SAS: Trafikktall mai, kl. 11.00

Ekskl. utbytte:

SeaBird Exploration

Ordinær generalforsamling:

NorAm Drilling

Makrotall

Kilder: Trading Economics, Euronext, TDN Direkt, selskapene ,finansavisen